容百科技成8月“人气王”！这家养殖上市公司备受机构关注，肉价再起波澜？

迈瑞医疗被外资看上了。

作者 | 破浪

编辑 | 小白各位老铁好，这里是机构调研月度跟踪栏目，我是你们的投资小帮手——风云君。闲话少说，一起来围观8月机构调研动向吧！三元正极材料“一哥”容百科技成8月调研“人气王”8月是中报业绩发布的高峰期，与此同时，各大机构调研步伐较7月明显加快，机构调研热情高涨。8月份，容百科技(688005.SH)最受机构关注，合计714家机构蜂拥而至，该公司同时也是公、私募调研家数最多的个股。公司主要从事锂电池三元正极材料及其前驱体的研产销，产品主要用于锂电池的制造，位于产业链中游，当前在国内三元正极市场占有率第一。上游是镍、钴、锰、锂及其他辅料供应商，下游是锂电池生产厂商，公司产品主要应用于新能源汽车动力电池、储能设备及电子产品等领域。

（来源：夏钨新能向特定对象发行A股股票募集说明书）关于动力电池材料各领域市场格局，风云君上月详写了一篇行业分析报告，还没阅读的老铁千万别错过。

（注：专为注册制服务的市值风云APP）继续回到容百科技，公司2022年上半年业绩表现出色，实现营收115亿，同比增长221.6%；扣非净利润7.2亿，同比增长173.4%，其中，二季度营收及扣非净利润环比增长24%、44%，明显放缓。“高镍化”是锂电池的发展方向，容百科技主打高镍三元电池，最大程度吃到了这波红利，其上半年产品结构中高镍材料占比超过90%，9系以上超高镍产品的出货量占比也有提升。公司目前虽贵为“一哥”，但行业内头部间市占率差距不大，加上需求的增长，各家都在积极募资扩产，这也引发了机构对于竞争的担忧。公司在调研中表示，高镍三元材料的生产门槛较高，目前未出现恶性竞争现象。在出货量方面，公司表示，8月公司的出货量创历史新高，同时对今年年内和明年高镍的出货量保持乐观。此外，公司在产业上下游布局，也在布局磷酸锰铁锂和钠电材料。公司表示，在收购斯科兰德后，磷酸锰铁锂在手订单从100多吨增加至目前200多吨，增加了一倍，目前斯科兰德锰铁锂的6200吨生产线调试完成后可达到满产。钠电材料预计从今年年底开始，可实现较大规模出货，公司规划在2023年达到每个月千吨级出货。股价方面，从4月27日至7月20日，公司股价迎来了一波超85%的大涨，而随后至9月9日收盘，股价持续回调超30%，走出了一个倒“V”。

（注：专为注册制服务的市值风云APP）有意思的是，北向资金在公司股价下跌过程中曾一度尝试抄底，但终究抵挡不住股价阴跌“寒气“，转头也开始跑路。

（注：Choice数据，持股比例为占流通A股比例）

机构频繁调研合兴股份8月份，合兴股份(605005.SH)合计被调研17次，是调研频次最高的上市公司。公司产品包括汽车电子产品、消费电子产品两类，前者营收占比7成，后者占比2成左右。汽车电子包括新能源、智能驾驶、智能座舱和传统能源车动力总成等四大系统的关键零部件产品；消费电子连接器产品应用于手机、电脑、黑白家电、打印机等电子产品，下游客户集中度不高。合兴股份是国内规模领先的汽车电子连接模组企业，2022年上半年，公司实现营收6.4亿，同比下降4%，扣非净利润0.67亿，同比下降近32%。汽车电子方面，在继续维护好传统能源车项目的同时，公司将加大对新能源客户项目的拓展，此外，公司表示，汽车电子业务客户以全球知名汽车零部件供应商为主，竞争对手主要为欧美企业。消费电子方面，公司在调研中表示，其一直进入的是中高端消费电子连接器市场，去年开始重点拓展日本高端消费电子市场，今年已开始小批量供货，预计今年消费电子业务将继续保持较快增长。今年来，公司股价走势非常萎靡，截至9月9日，股价较年初跌去近30%，截至6月底，37只基金合计仅持有公司1.5%的流通股份。

（注：专为注册制服务的市值风云APP）国产医疗器械龙头迈瑞医疗获外资关注国产医疗器械龙头迈瑞医疗(300760.SZ)8月获611家机构调研，仅次于容百科技，且尤受外资青睐，是唯一一个获近200家外资调研的企业。公司主要从事医疗器械的研产销及服务，主要产品覆盖三大领域：生命信息与支持、体外诊断以及医学影像。三大业务营收占比大致为4：3：2，上半年分别实现12.5%、30%、22%的增长。生命信息与支持产品包括监护仪、呼吸机、除颤仪、麻醉机、手术床、手术灯……体外诊断类产品包括血液细胞分析仪、化学发光免疫分析仪、生化分析仪……医学影像产品包括超声诊断系统、数字X射线成像系统和PACS。半年报数据显示，公司实现营收153.6亿，同比增长20.2%，扣非净利润52.5亿，同比增长21.8%；公司自2018年上市以来，业绩处于稳定增长期，营收及扣非净利润均保持在20%以上增速。公司今年1月推出员工持股计划，业绩考核目标为2022-2024年每年归母净利润实现不低于20%的增长。新冠疫情发生以来，医疗新基建拉开序幕，对公司三大业务均有不同程度的拉动作用，机构在调研中也颇为关注医疗新基建情况，公司表示，上半年医疗新基建项目确认收入约34亿元，同比实现了翻番的增长。同时，公司表示，截至二季度末，系统中的医疗新基建待执行市场空间仍有超过220亿元。未来几年，医疗新基建都将成为国内医疗器械市场和迈瑞的一个重要发展主线。区域发展方面，公司表示，得益于海外高端市场的持续突破，海外市场占有率每年均有所提升，发展中国家未来将成为公司业绩的重要增长引擎，公司目标是主要产品都实现全球前三的市场地位。今年以来，医疗器械板块股价持续疲软，以当前规模最大的医疗器械ETF(159883.SZ)为例，年初至9月9日，该ETF基金阴跌22%，迈瑞医疗股价也跌去20%。

（注：专为注册制服务的市值风云APP）而从该ETF基金份额来看，年初以来该板块走势虽然拉跨，但是基民的申购热情反而激增，近两个月更是持续净流入，截至9月9日，该基金最新份额为14.9亿，较年初增加5.79亿，增幅达63.6%。

（注：Wind）从持有人结构来看，个人持股份额占比持续上升，表明上半年里个人投资者是拉动基金份额增长的主力军。

（注：Choice数据）另外，北向资金从年初至5月底，一直属于快速抛售迈瑞医疗股份的状态，但自6月份以来，公司股价表现虽依旧疲软，但北向一改“离场”态度，选择持续加仓，截至9月9日，北向资金持股比例达9.77%。

（注：Choice数据，持股比例为占全部A股比例）“养鸡大户“立华股份吸引部分知名公私募眼球立华股份(300761.SZ)受到多家大型基金公司关注，同时也吸引了部分知名私募眼球，公司受到关注大概率是因为其所在行业景气度正回暖。

（注：Wind）公司围绕黄羽鸡、肉猪及肉鹅的养殖进行产业链延伸与布局，产品为黄羽肉鸡、商品肉猪以及肉鹅等畜禽产品，其中有超九成营收来自黄羽鸡业务。根据最新中报披露，黄羽肉鸡业务板块正在由活禽销售模式向屠宰鲜品、冰鲜、冰冻加工品销售转型。在行业周期性波动、饲料原料价格高企和新冠疫情的压力下，公司上半年实现营收57.58亿，同比增长9.03%；扣非净利润-1.63亿，亏损同比收窄。上半年受饲料价格大幅上涨影响，行业养殖成本整体推高，家禽行业整体表现低迷，行业内多家上市公司业绩出现亏损。公司在调研中表示，在行业产能持续去化，供给收缩的情况下，今年二季度起周期开始上行，6月份淡季不淡，公司斤鸡均价达到7元，7月份斤鸡均价提升至8元以上。根据公司8月销售简报，受市场供求关系改善、行情回升影响，8月公司肉鸡销售均价和销售收入同比显著上升。预期似乎在公司股价上早有所反应，从4月份股价底部至9月9日，公司股价上涨近50%。

（注：专为注册制服务的市值风云APP）以上是8月机构调研大致走向，今天先到这里了，各位老铁下个月再见！免责声明：本报告（文章）是基于上市公司的公众公司属性、以上市公司根据其法定义务公开披露的信息（包括但不限于临时公告、定期报告和官方互动平台等）为核心依据的独立第三方研究；市值风云力求报告（文章）所载内容及观点客观公正，但不保证其准确性、完整性、及时性等；本报告（文章）中的信息或所表述的意见不构成任何投资建议，市值风云不对因使用本报告所采取的任何行动承担任何责任。以上内容为市值风云APP原创未获授权  转载必究